多家险企个人养老金系统验收“过关” 首批个人养老金保险产品出炉

     《关于保险公司开展个人养老金业务有关事项的通知》印发后，保险公司正紧锣密鼓加速推动个人养老金保险业务落地。

  记者昨日从业内了解到，连日来已有多家险企完成个人养老金银行保险行业信息平台（下称“信息平台”）系统对接验收测试，首批个人养老金保险产品名单也已出炉。待个人养老金账户等开通后，个人养老金保险产品便可开售。

  多家险企完成系统对接验收测试

  目前，已有多家保险公司通过中国银行保险信息技术管理有限公司（下称“中国银保信”）组织开展的信息平台系统对接验收测试。

  中国银保信官网显示，信息平台是由中国银保信根据银保监会授权建设、运营，并与人力资源和社会保障部建立对接的个人养老金信息管理服务平台，该平台与银保监会确定的可开展个人养老金业务的商业银行、保险公司等机构建立系统对接，为个人养老金业务提供信息管理服务支持。

  国民养老保险表示，其个人养老金业务信息管理系统已与信息平台实现业务系统连接，并能按相关要求进行信息登记和交互，中国银保信同意通过验收。

  太平人寿也回复记者表示，其与信息平台的对接验收工作已顺利完成，各主要系统相关功能的设计与开发将于近期上线落地。

  首批个人养老金保险产品出炉

  系统完成验收测试的同时，记者获悉，首批个人养老金保险产品即将面世。

  中国银保信日前已在官网披露了首批个人养老金保险产品名单，包含6家公司的7款养老保险产品。例如，中国人寿《国寿鑫享宝专属商业养老保险》、中国人保寿险《人保寿险福寿年年专属商业养老保险》、太平人寿《太平岁岁金生专属商业养老保险》等。

  保险公司开展个人养老金业务须符合监管要求，并向监管部门申请个人养老金保险产品保险条款和费率审批或备案。符合要求的现有保险产品和专属商业养老保险产品均可申请为个人养老金保险产品。

  中国养老金融50人论坛秘书长董克用表示，从消费者角度看，与银行理财、公募基金等养老产品相比较，养老保险产品有三大特点：

  首先，保障程度较高，养老保险产品具有预定利率，相对而言具有保本属性，预期收益较为明确，保障功能较强，在个人养老金体系中具有托底或兜底作用。

  其次，抵御风险能力较强。保险业近20年投资收益率基本稳定在5%左右，波动性小；相对于银行理财和公募基金的强周期性，养老保险的稳定性更强。一旦遭遇类似今年英国养老金危机，净值型产品出现较大回撤时，养老保险收益仍保持稳健，原因就是其具有较强的抗市场波动风险能力。

  此外，还有养老附加服务。保险业提供实体养老服务能力较强、起步也最早，预计许多公司会将养老保险产品与公司的健康养老服务资源相整合，这将是国内养老保险的独有特色。 

  投资端具备先发优势

  监管部门近日再次强调，规范发展第三支柱养老保险，最要紧的是鼓励金融机构开发名实相符、运作安全的商业养老金融产品。通过优化大类资产配置，设立收益平滑基金和风险准备基金，为不同风险偏好和承受能力的群体，提供相匹配的养老金融产品。

  业内人士认为，作为一种长期的养老储蓄手段，个人养老金具备长期性特征，投资上更注重安全性。这与保险资金的投资诉求一致，因此，保险机构在个人养老金投资端上具备一定先发优势。

  泰康资产分析认为：一是强调战略资产配置，并在此基础上进行再平衡投资及逆向价值投资，数据显示，近年来保险资金权益配置比例并未受到权益市场估值大幅波动的影响；二是利用长期资金的优势，在低流动性资产上增加配置，以获取低流动性溢价带来投资收益提高，尤其在股权投资、不动产投资、债权计划等领域有充分的配置布局。

  经过多年的发展，保险机构也练就了独特的大类资产配置能力。

  业内专家认为，总体来说，保险资金投资收益呈现波动率较低、收益率中等的特征，与个人养老金强调低风险、中等收益的投资目标基本匹配。